Tout dépend du mécanisme qui fait vivre votre épargne. Pour ce qui est investi en supports de placement, l'épargne accumulée à la date du décès peut revenir en totalité au bénéficiaire que vous avez désigné, ou à défaut à vos héritiers légaux. Pour ce qui est à rendement garanti, elle n'est en général pas restituable : elle reste dans la mutualité des assurés, c'est ce qu'on appelle un régime à fonds perdu. Depuis 2022, un même contrat peut porter les deux.
Sur un contrat garanti, tout n'est pas perdu pour autant : une assurance-décès souscrite à part verse un capital exonéré d'impôt sur le revenu, et si vous êtes mariés et imposés collectivement, un conjoint désigné bénéficiaire du contrat touche la prestation à l'échéance que vous aviez prévue. Le guide dit comment savoir dans quelle famille est votre contrat.